具有海底撈、永輝超市等知名客戶的牛羊肉加工商大莊園肉業(yè)集團股份有限公司(以下簡稱“大莊園”)正在向滬市主板發(fā)起沖擊，并于近日拿到了證監(jiān)會首發(fā)反饋意見，公司上市進程又向前一步。不過，大莊園IPO背后也存在著諸多疑點，其中，公司存在實控人在報告期內(nèi)占用公司資金的情況，為解決這一情況，在IPO前，大莊園通過收購實控人相關(guān)公司股權(quán)，以股權(quán)資產(chǎn)抵減資金占用。不過，北京商報記者發(fā)現(xiàn)，大莊園收購的主要公司2019-2020年呈虧損狀態(tài)。以虧損的股權(quán)資產(chǎn)抵減資金占用的合理性，還需要大莊園來進行說明。
實控人等曾占用公司資金逾8億
大莊園實控人陳希濱及其控制的其他企業(yè)在2019年末，占用公司資金高達8.5億元。
招股書顯示，大莊園是一家專業(yè)從事牛羊屠宰、肉類加工、自有品牌連鎖專賣和國際貿(mào)易的現(xiàn)代化食品企業(yè)。公司產(chǎn)品基本涵蓋了初加工、深加工及貿(mào)易類產(chǎn)品等各類型，包括羊產(chǎn)品、牛產(chǎn)品及央廚產(chǎn)品等，具有京東、海底撈、永輝超市等具有較高知名度的客戶。
資料顯示，大莊園于今年7月遞交了招股書，于近日收到了證監(jiān)會的首發(fā)反饋意見，其中，公司內(nèi)控情況引起了監(jiān)管的重視。
據(jù)了解，報告期內(nèi)大莊園存在關(guān)聯(lián)采購、銷售、擔保、資金拆借等多項關(guān)聯(lián)交易，特別是存在為關(guān)聯(lián)方提供擔保、資金拆出的情況，2019年末，公司對實際控制人及其控制的其他企業(yè)的其他應(yīng)收款為8.5億元，處于報告期內(nèi)相對峰值。對此，證監(jiān)會要求大莊園說明報告期內(nèi)為關(guān)聯(lián)方提供擔保、大額資金拆借的原因，公司是否存在公司治理、內(nèi)部控制方面的重大缺陷，是否構(gòu)成本次發(fā)行的障礙。
同時，大莊園在招股書中指出，報告期內(nèi)，公司為滿足貸款銀行受托支付的要求，在不存在實際業(yè)務(wù)支持或超出實際業(yè)務(wù)量的情況下，存在通過合并范圍內(nèi)公司黑龍江大莊園農(nóng)牧業(yè)聯(lián)合科技有限公司和關(guān)聯(lián)方黑龍江省冰城黑牛牧業(yè)科技發(fā)展有限公司取得銀行貸款的情形。受托支付收款方在收到銀行劃款的當日或間隔幾日將相關(guān)款項劃轉(zhuǎn)給大莊園或其關(guān)聯(lián)方。
大莊園坦言，公司上述轉(zhuǎn)貸情形違反了《貸款通則》和《支付結(jié)算辦法》等相關(guān)規(guī)定。不過公司解釋稱，公司轉(zhuǎn)貸資金主要系生產(chǎn)經(jīng)營所用或拆借予關(guān)聯(lián)方用于其生產(chǎn)經(jīng)營或其他短期周轉(zhuǎn)，未用于證券投資、股權(quán)投資、房地產(chǎn)投資或國家禁止生產(chǎn)、經(jīng)營的領(lǐng)域和用途，亦不存在以非法占有為目的的騙貸行為，上述貸款周轉(zhuǎn)行為亦未實際危害我國金融機構(gòu)權(quán)益和金融安全。
投融資專家許小恒表示，對于擬IPO公司存在資金占用、違規(guī)轉(zhuǎn)貸等行為，監(jiān)管會重點關(guān)注，這些問題一定程度會暴露出公司曾存在治理結(jié)構(gòu)不夠健全、內(nèi)部控制制度相對較為薄弱的情況。
以虧損資產(chǎn)股權(quán)抵減資金占用
在大莊園開啟IPO前，公司開始籌劃解決實控人資金占用問題，其中，部分占用資金是通過收購實控人資產(chǎn)來抵減的。
資料顯示，大莊園實控人為陳希濱、陳姣姣和陳金，陳希濱與陳姣姣、陳金為父女關(guān)系。截至招股說明書簽署日，陳希濱直接持有公司66.3%的股份，陳姣姣直接持有公司7.41%的股份，陳金直接持有公司7.41%的股份，三人合計直接持有公司81.11%的股份。
大莊園表示，2020年度，公司及公司實際控制人籌劃完成相關(guān)資金占用的解決。2020年10-12月，陳希濱及其控制的黑龍江省冰城黑牛牧業(yè)科技發(fā)展有限公司通過自籌資金、債務(wù)承擔等方式累計對公司進行資金償還43826.03萬元。
此外，大莊園向大莊園實業(yè)有限公司(由陳希濱、陳姣姣和陳金共同100%持股)購買內(nèi)蒙古大莊園實業(yè)有限公司(以下簡稱“內(nèi)蒙古大莊園”)92.1%股權(quán)，作價33326.49萬元，以股權(quán)資產(chǎn)抵減資金占用;向陳希濱、陳姣姣、陳金購買黑龍江大莊園中央廚房食品制造有限公司100%股權(quán)、黑龍江大莊園農(nóng)牧業(yè)聯(lián)合科技有限公司2.66%股權(quán)、哈爾濱大莊園國際貿(mào)易有限公司(以下簡稱“大莊園貿(mào)易”)49%股權(quán)，分別作價6588.4萬元、1944.26萬元、1125.88萬元，以股權(quán)資產(chǎn)抵減資金占用;向陳金購買海南海澤肉類食品有限公司(以下簡稱“海南海澤”)100%股權(quán)作價1658.85萬元，以股權(quán)資產(chǎn)抵減資金占用;前述重組合計沖減資金占用約44643.86萬元。不過，上述以股權(quán)資產(chǎn)抵減資金占用是否合規(guī)、抵減是否公允還需要大莊園進行說明。
北京商報記者注意到，內(nèi)蒙古大莊園92.1%股權(quán)抵減了大部分占用資金。不過，內(nèi)蒙古大莊園收購前后均處于虧損狀態(tài)。財務(wù)數(shù)據(jù)顯示，內(nèi)蒙古大莊園2019年實現(xiàn)營業(yè)收入4.05億元，對應(yīng)實現(xiàn)的利潤總額為-3944.26萬元;2020年，內(nèi)蒙古大莊園實現(xiàn)的凈利潤為-5995.99萬元，仍處于虧損狀態(tài)。
食品安全問題引關(guān)注
由于大莊園主要產(chǎn)品為加工類牛羊肉，食品安全問題也廣受市場關(guān)注。
大莊園部分存貨存放在租賃冷庫，該如何保證食品安全?在首發(fā)反饋意見中，證監(jiān)會要求大莊園補充披露公司自原材料采購至實現(xiàn)銷售所需周期，期間如何保持食品質(zhì)量、口感，是否存在反復解凍化凍情況，是否存在變質(zhì)風險;大莊園需要說明在原材料采購、產(chǎn)品生產(chǎn)、物流運輸、產(chǎn)品銷售等各環(huán)節(jié)采取的食品安全保障措施，相關(guān)措施是否切實有效執(zhí)行;各環(huán)節(jié)是否有食品安全監(jiān)督檢驗機構(gòu)參與把關(guān);是否存在因發(fā)生食品安全問題被消費者投訴、舉報或起訴的情況或風險，是否曾發(fā)生食品安全事故，是否曾因食品安全問題受到監(jiān)管部門、行業(yè)自律組織的處罰、處分等。
北京商報記者發(fā)現(xiàn)，今年4月，大莊園進口的3個批次羊肉因污穢腐敗未獲準入境。此外，據(jù)媒體報道稱，大莊園曾陷入“假羊肉卷”風波。
阿蘭特大學工商管理博士劉唱墨對北京商報記者表示，對于食品類公司，食品安全問題確實是重中之重。公司應(yīng)提高責任意識、加強食品安全管理，建立相關(guān)自查制度。畢竟如果出現(xiàn)相關(guān)食品安全問題，也會對公司信譽和企業(yè)形象造成影響。
針對公司相關(guān)問題，北京商報記者向大莊園方面發(fā)去采訪函，但截至記者發(fā)稿，并未收到對方回復。
