在接管原包商銀行四家分行業(yè)務(wù)之后，徽商銀行(3698.HK)后遺癥顯現(xiàn)，資產(chǎn)質(zhì)量及盈利能力面臨挑戰(zhàn)。
2020年，徽商銀行實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入322.9億元，同比增長(zhǎng)3.63%，歸屬于該行股東的凈利潤(rùn)為95.7億元，同比減少2.54%，這也是徽商銀行在2013年赴港上市后首次出現(xiàn)年度凈利潤(rùn)下降。
長(zhǎng)江商報(bào)記者注意到，去年徽商銀行參與到原包商銀行的重整，接手原包商銀行四家分行相關(guān)業(yè)務(wù)雖然實(shí)現(xiàn)了跨區(qū)域發(fā)展的突破，但資產(chǎn)包并表帶來(lái)的不利影響也需要徽商銀行慢慢消化。
截至2020年末，徽商銀行總資產(chǎn)1.27萬(wàn)億元，較上年末增長(zhǎng)12.37%，其中客戶(hù)貸款及墊款總額為5729.54億元，較上年末增長(zhǎng)23.49%。除安徽、江蘇以外的其他地區(qū)貸款，也就是該行承接的四家異地分行的貸款總額為219.98億元，不良貸款18.71億元，不良貸款率高達(dá)8.51%。
在此推動(dòng)下，2020年末，徽商銀行不良貸款余額為113.58億元，較上年末增加65.43億元，增幅135.9%，不良貸款率為1.98%，較上年末上升0.94個(gè)百分點(diǎn)，撥備覆蓋率181.9%，比上年末下降121.96個(gè)百分點(diǎn)，降幅之大在上市城商行中十分罕見(jiàn)。
資產(chǎn)質(zhì)量承壓，徽商銀行加大了撥備計(jì)提力度，使得利潤(rùn)空間明顯收窄。2020年，徽商銀行客戶(hù)貸款及墊款減值損失105.63億元，較上年的45.81億元大幅提升130.58%。
吸收同行資產(chǎn)、異地?cái)U(kuò)張，對(duì)于徽商銀行的資本水平提出了更高的要求。但2020年末，徽商銀行資本充足率三項(xiàng)指標(biāo)均有下降，今年一季度末，該行資本充足率、一級(jí)資本充足率、核心一級(jí)資本充足率分別為11.74%、9.66%、7.95個(gè)百分點(diǎn)。其中，該行核心一級(jí)資本充足率已經(jīng)逼近監(jiān)管“紅線(xiàn)”。
客戶(hù)貸款及墊款減值損失增130.58%
徽商銀行是全國(guó)首家由城市商業(yè)銀行、城市信用社聯(lián)合重組成立的區(qū)域性股份制商業(yè)銀行，最早成立于1997年，2013年11月在香港聯(lián)交所上市。
盡管去年疫情對(duì)于商業(yè)銀行帶來(lái)的負(fù)面影響較大，但在上市城商行普遍業(yè)績(jī)?cè)鏊倩卣?，徽商銀行卻增收不增利。
年報(bào)顯示，2020年徽商銀行實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入322.9億元，同比增長(zhǎng)3.63%，稅前利潤(rùn)120.83億元，同比減少1.77%，歸屬于該行股東的凈利潤(rùn)為95.7億元，同比減少2.54%，這也是徽商銀行上市后首次出現(xiàn)年度凈利潤(rùn)下降。
長(zhǎng)江商報(bào)記者注意到，雖然去年在讓利實(shí)體經(jīng)濟(jì)力度加強(qiáng)的背景下，徽商銀行生息資產(chǎn)規(guī)模提升較快，但較高的撥備計(jì)提力度以及承接原包商銀行改革重組事宜的參股公司蒙商銀行大幅虧損，或成為徽商銀行業(yè)績(jī)掉隊(duì)的主要原因。
截至2020年末，徽商銀行資產(chǎn)總額為1.27萬(wàn)億元，較上年末增長(zhǎng)12.37%，其中客戶(hù)貸款及墊款總額為5729.54億元，較上年末增長(zhǎng)23.49%。
但在去年，徽商銀行計(jì)提資產(chǎn)減值損失共計(jì)121.97億元，同比增長(zhǎng)2.32%。其中，客戶(hù)貸款及墊款減值損失105.63億元，較上年的45.81億元大幅提升130.58%，撥備計(jì)提力度較大。
根據(jù)安永統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，2020年上市銀行在利潤(rùn)表中計(jì)提的信用減值損失及其他資產(chǎn)減值損失合計(jì)1.63萬(wàn)億元，同比增長(zhǎng)14.8%。其中上市城商行的減值損失同比增長(zhǎng)5.79%。
對(duì)此，徽商銀行回應(yīng)稱(chēng)，在疫情及災(zāi)情雙重沖擊下，該行原17家分行中部分資產(chǎn)出現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)，按審慎性原則，該行對(duì)其足額計(jì)提減值準(zhǔn)備。此外，該行對(duì)收購(gòu)承接的省外4家分行資產(chǎn)開(kāi)展審慎評(píng)估并對(duì)下遷資產(chǎn)充分計(jì)提減值準(zhǔn)備。
不過(guò)，今年以來(lái)徽商銀行業(yè)績(jī)已有明顯復(fù)蘇。一季度，該行實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)35.69億元，同比增長(zhǎng)26.79%。一季度末，徽商銀行資產(chǎn)總額接近1.32萬(wàn)億元。
異地業(yè)務(wù)突破但不良貸款翻倍提升
雖然資產(chǎn)規(guī)模早在2019年就突破萬(wàn)億，但一直以來(lái)相較于其他城商行，徽商銀行異地業(yè)務(wù)發(fā)展受限。也或是基于這一原因，去年徽商銀行耗資177億元參與原包商銀行的重組，承接原包商銀行北京分行、深圳分行、成都分行、寧波分行以及原包商銀行內(nèi)蒙古自治區(qū)外各分支機(jī)構(gòu)經(jīng)該行確認(rèn)的相關(guān)業(yè)務(wù)。
此筆收購(gòu)對(duì)于徽商銀行而言，雖然實(shí)現(xiàn)了跨區(qū)域發(fā)展的歷史性突破，但承接原包商銀行資產(chǎn)帶來(lái)的不利影響也需要徽商銀行慢慢消化。
2020年末，徽商銀行五級(jí)分類(lèi)不良貸款余額為113.58億元，較上年末增加65.43億元，增幅達(dá)到135.9%，不良貸款率為1.98%，較上年末上升0.94個(gè)百分點(diǎn)，幾近翻倍提升，不良貸款撥備覆蓋率為181.9%，比上年末下降121.96個(gè)百分點(diǎn)，降幅之大在上市城商行中十分罕見(jiàn)。
按照地區(qū)劃分，2020年末徽商銀行來(lái)自于安徽地區(qū)的貸款總額為5045.56億元，較上年末提升19.43%，占貸款總額的比例由上年末的91.05%下降至88.06%，安徽地區(qū)不良貸款率則由上年末的1.07%提升至1.55%。
但在異地分行貸款中，徽商銀行在江蘇地區(qū)貸款總額為463.99億元，較上年末提升11.73%，該地區(qū)不良貸款16.72億元，較上年末提升446.4%，不良率則由上年末的0.74%大幅提升至3.6%。
不僅如此，除安徽、江蘇以外的其他地區(qū)，也就是徽商銀行承接的四家異地分行的貸款總額為219.98億元，占貸款總額的比例為3.84%，不良貸款18.71億元，不良貸款率高達(dá)8.51%。
而在2019年，徽商銀行尚未有除安徽、江蘇以外的其他異地分支機(jī)構(gòu)。
此外，去年徽商銀行出資36億元，與內(nèi)蒙古自治區(qū)財(cái)政廳、建信金融等共同成立蒙商銀行，以承接原包商銀行改革重組事宜。據(jù)徽商銀行披露，2020年蒙商銀行實(shí)現(xiàn)收入5.74億元，凈利潤(rùn)為-34.94億元?；丈蹄y行對(duì)蒙商銀行持股15%，報(bào)告期內(nèi)應(yīng)享稅后利潤(rùn)為-5.1億元。
2020年末，因收購(gòu)原包商銀行部分資產(chǎn)，徽商銀行賬面新增商譽(yù)145.68億元。
核心一級(jí)資本充足率逼近監(jiān)管“紅線(xiàn)”
吸收同行資產(chǎn)、異地?cái)U(kuò)張，這都是需要資本作為支撐。在業(yè)績(jī)?cè)鏊倜黠@放緩情形下，徽商銀行的資本補(bǔ)充壓力不小。
年報(bào)顯示，去年徽商銀行完成非公開(kāi)發(fā)行17.35億股，補(bǔ)充核心一級(jí)資本98.84億元，并完成80億元二級(jí)資本債，以提高資本充足率。
但2020年末，徽商銀行的資本充足率、一級(jí)資本充足率、核心一級(jí)資本充足率分別為12.12%、9.89%、8.04%，分別較上年末下降1.09、0.96、0.81個(gè)百分點(diǎn)，今年一季度末進(jìn)一步下降至11.74%、9.66%、7.95個(gè)百分點(diǎn)。其中，該行核心一級(jí)資本充足率已經(jīng)逼近監(jiān)管“紅線(xiàn)”。
事實(shí)上，早在赴港上市次年，徽商銀行就曾啟動(dòng)了A股上市計(jì)劃。但前幾年，徽商銀行與中靜系之間的內(nèi)部斗爭(zhēng)、高管層變動(dòng)頻繁等多重原因，使得該行A股IPO石沉大海。
今年年初，相關(guān)媒體報(bào)道，徽商銀行總行行長(zhǎng)助理、徽銀理財(cái)董事長(zhǎng)夏敏被紀(jì)檢部門(mén)帶走調(diào)查。對(duì)此，徽商銀行也在年報(bào)中披露“夏敏先生因涉嫌違規(guī)違紀(jì)，有關(guān)部門(mén)正在核實(shí)了解。”
去年以來(lái)，徽商銀行職工監(jiān)事、監(jiān)事長(zhǎng)張友麟辭職，外部監(jiān)事楊錦之、股東監(jiān)事及監(jiān)事會(huì)提名委員會(huì)委員***峰請(qǐng)辭，今年4月份該行董事長(zhǎng)吳學(xué)民辭職，隨后嚴(yán)琛獲選舉為該行新任董事長(zhǎng)。
在新任董事長(zhǎng)的帶領(lǐng)下，徽商銀行將如何煥發(fā)新的生機(jī)，回A愿景是否能順利實(shí)現(xiàn)，本報(bào)也將持續(xù)關(guān)注。
